Por extraño que parezca, a pesar de las obvias afiliaciones, España no se unió a los estados fascistas en la guerra. Esto ocurrió por varias razones. Lo más importante, aunque Franco había ganado la guerra civil, su situación en España no era segura. España probablemente no podría haber tomado Gibraltar, pero si lo hubieran intentado con toda seguridad, Gran Bretaña habría tomado las Islas Canarias. España levantó una división completa de hombres, unos 18,000, que lucharon en el Frente Oriental. Franco se recostó y observó. En 1943, después de las invasiones de la Antorcha del norte de África, concluyó que el Eje perdería la guerra y, por lo tanto, se mantuvo neutral.
Las relaciones aliadas con España fueron tensas, pero Franco permitió que Gran Bretaña mantuviera una embajada y una oficina de pasaportes, que era una operación encubierta del SIS británico (hoy MI6). Lo mismo puede decirse de Portugal. España proporcionó una excelente fuente de inteligencia aliada. En la medida en que España era en gran medida neutral, no había razón para la hostilidad. Después de 1944, España se convirtió en una ruta de la famosa ruta de escape de Ratline por parte de los nazis culpables de crímenes de guerra para entonces, también lo hizo el papado, no el propio Papa, sino algunos cardenales y obispos con asociaciones con Croacia. España siempre fue más valiosa como neutal.